海上风电稀缺龙头国家电网供应商在手订单71亿市场地位稳固

  人工智能的加快速度进行发展，也让英伟达、台积电、SK海力士等芯片巨头站在全球市场的风口之上。

  然而在近日，特斯拉CEO马斯克却表达了他对电力供应的担忧，他认为未来两年将由“缺硅”变为“缺电”，并认为这有几率会成为AI产业高质量发展的阻碍。

  在AI产业的推动下，以后的能源需求确实会出现爆发式增长，马斯克的言论无疑引发了全球对能源供应和AI产业高质量发展的再次关注。

  而在全球碳中和的大背景下，光伏、风电等清洁能源自然成为了电力供应的首选方式。

  随着国内沿海省份陆续落实“十四五”海上风电规划，海缆相关业务有望迎来需求爆发。

  因为海缆作为海上风电建设必不可少的输电线路，由于需要铺设在水下环境，使用环境相对来说更加复杂，因此需要在结构方面重点加强防护。

  与传统的陆缆相比，海缆需要在防水和抵抗海流等方面具有更高要求，还需具备耐高水压、防腐蚀、防海洋生物啃咬的性能，结构也会设计的更为复杂。

  我们对比下单芯交联聚乙烯绝缘结构的海缆和陆缆，除了铜线、绝缘层、屏蔽层等基本结构，海缆还要在陆缆的基础上额外增加阻水层、护套、光单元、内衬、铠装层等保护结构。

  同时，海缆作为专门用于在海底中输送交流或直流电流的电缆，也需要考虑输电线路的电流大小、长度及成本等多方面因素。

  相对来说，海缆产品细分较多、应用领域广泛，不同传输环节、电压形式的海缆在用途上也存在较大差异。

  目前，我国海上风电机组输出一般是升压到35kV以后，再通过35kV的海底电缆输送到110kV或220kV的陆上升压站，最终再通过110kV或220kV线路接入电网。

  因此，海上风电项目常用的海底电缆主要是35kV、110kV和220kV 三种类型。

  首先，风电作为一种全世界公认的清洁能源，是全球碳中和背景下仅次于光伏的清洁能源方案，具有较大的发展潜力。

  2011-2022年全球海上风电装机量保持逐年增长趋势，累计装机容量从2011年的4.1GW增长到2022年的64.3GW，十年之间装机容量增长了15倍多，可以说发展非常迅速。

  以欧盟地区为例，2023年10月9日重新修订可再生能源指令，将可再生能源使用率目标从2030年占总能源供应的32%提高到42.5%，这将带来新的市场增长空间，对于海上风电发展是极大的利好刺激。

  对于我国来说，海上风能资源非常丰富，全国拥有大约1.84万公里的大陆海岸线米范围内，风能资源技术开发量可达500GW，远海风能可开发量更是近海的三倍以上。

  东方电缆、中天科技、亨通光电等国内海缆头部企业的持续进步，目前已经形成了数项具有自主知识产权的海缆核心技术，海缆国产产能规模逐步提升。

  东方电缆，公司目前是国内陆地电缆、海底电缆的核心供应商，连续六年上榜全球海缆最具竞争力企业10强榜单，是我们国家电缆系统的龙头企业。

  业绩有保障。未来随着风机大型化和风场深海化对海缆性能的更加高的要求，公司有望凭借积累的技术优势进一步巩固市场头部地位。

  总的来说，虽然现在国内企业相比国际领先企业在技术、品牌等方面还有一定差距，但在国内企业的不断努力，再加上国内风电产业链整体优势的背景，海风产业链有望在全球清洁能源的加快速度进行发展中受益。